定存大戰白熱化!盤點台灣的固定利率「加密貨幣理財產品」

先前鏈新聞曾整理了加密貨幣相關的定活存產品,依據營運類型有:去中心化金融(DeFi)平台,如 dYdX、Aave;中心化的借貸機構、交易所如 BlockFi、Bitfinex、Binance。但由於加密市場瞬息萬變,大多數平台的借貸利率已大幅下滑。

3 月傳統金融市場遭到重挫之際,體質脆弱的加密貨幣市場更加難以倖免,縱然整體市值已回到大跌之前(約 2 月底)的水平,但 DeFi 市場仍然處於崩盤之後的復原期,除了借貸利率的吸引力不如以往之外,鎖定的以太幣數量更來到今年低點。

此外,對首次接觸加密貨幣的用戶來說,DeFi 的操作介面可能仍較不友善,而對於遠在國外的交易平台,又不放心它們推出的理財產品。實際上,台灣本土業者也有一系列類似的定活存產品,以年化報酬率來看,甚至完全不輸當前借貸平台給出的利率。

一張表盤點「台灣加密定存商品」

鏈新聞這次整理了台灣的加密理財產品,其中包括風險低、利率固定、類似定存的儲蓄方案(平台如:ACE Debt、BitoDebt、Blocto);以及利率浮動、收益可能較高、風險也為之增加的投資商品(如:Max X bincentive 投資策略、Steaker)。文中列出「派幣寶」非台灣本地營運商,僅因普及性高而列入比較。

為什麼有些類似定存的產品都要用債權來命名?一般來說,債權具有受領保持力、訴請履行力、以及強制執行力,也就是債權人(用戶)具有取得(錢、利息、票據、車)、提告、強制執行的權利。

以交易所產品為例,購買債權產品後,債權人(用戶)對債務人(交易所)在法律上保有收取本金、利息的權利,而不會形成不當得利。一般而言「錢」是最常見債權標的,只是這裡變成了加密貨幣。

(歡迎偵錯,協助更新)

ACE Debt 債權紓困計畫

  • 認購期間:5/14 14:00 ~ 5/28 13:59
  • 計息期間:5/30 00:00 ~ 8/28 00:00(90 天)
  • 年化收益:13% / 14%(需搭配平台幣ACEX)
  • 最低額度:500 USDT
  • 手續費用:無
  • 認購連結:https://event.ace.io/2020/acedebt/ 
Source : ACE Exchange

「ACE Debt」是台灣王牌交易所 ACE 推出為期 90 日的理財產品, 投入的資金、利息都是以 USDT 為單位計算。這是所有債權系列產品中,年化報酬率最高的理財商品,目前已開放認購。

之前鏈新聞也曾介紹 Bitfinex 保證金融資的借貸機制,借貸天數約為 2 到 60 天不等,因此用戶必須時常在借貸到期後再次手動操作,又或者是藉由市面上的「借貸機器人」來達到資產效益最大化,對於操作不熟悉的用戶較不友善。

相較之下,ACE Debt 計息期間為 90 天,用戶不需要像在 Bitfinex 平台靠自己手動尋找借方,收益也相對穩定,如果搭配平台幣 ACEX 還獲得更高的年化報酬(皆以 USDT 返還利息 )。

ACE x Blocto ACE 真 • 值 

  • 認購期間:90日:6/1 08:00~9/4 08:00
                180日:6/1 08:00~12/3 08:00
  • 年化收益:8% / 10%(90 / 180 天方案)
  • 認購額度:1 ~ 2,000 USDT
  • 手續費用:無
  • 認購連結:https://blocto.app.link/TIxROJyRo6 

「ACE 真 • 值」是 ACE 交易所與台灣區塊鏈技術公司 portto 聯合推出的理財產品,於活動期間內,透過 portto 旗下區塊鏈錢包 Blocto App 完成申購除了免手續外,針對部分用戶還會額外贈送以太幣。

鏈新聞曾報導這款台灣團隊推出的區塊鏈錢包,其中包含各項 DApp 服務,如借貸平台、買幣、遊戲等。

雖然此理財方案的利率略低於「ACE Debt」,但認購額度更為親民,註冊錢包也只需要信箱,無需 KYC 認證。經鏈新聞實測,註冊過程莫約 2 分鐘能搞定!

Bito Debt 

  • 認購期間:5/21 22:00 ~ 5/23 21:59
  • 計息期間:5/23 22:00 ~ 6/06 21:59(14 日)           
  • 年化收益:8.5% / 10%(需搭配平台幣Bito)
  • 認購額度:100 USDT 為單位
  • 手續費用:收取利息的 20%
  • 認購連結:https://www.bitopro.com/debts
Source : BitoPro

「BitoDebt」是台灣老牌交易所 BitoPro 推出的理財產品。它的計息期間為 14 天,我們假設用戶沒有平台幣,年化利率為 8.5%(如搭配平台幣 Bito 可享 10%),投入 100 USDT 僅有約 0.326 USDT 的利息,再扣掉利息 20% 手續費,剩下 0.26 USDT。

也就是說,轉入 100 USDT 購買「BitoDebt」,利息甚至還不夠付礦工費呢。就算我們把投入金額提高到 500 USDT,扣掉利息 20% 手續費後也只剩下約 1.3 USDT,還是連最基本的礦工費都無法抵銷(轉入、轉出)。

雖然年化 8.5% 是不錯的收益,你也可以無視礦工費,將一筆 USDT 持續放在幣託認購類似的理財商品。但從產品發佈的情況來看,幣託的產品週期並不太穩定,以上一期的債權產品(8.5%、30 天)來說,它的資金鎖定到 6 月 8 日,因此上期用戶也無法參與這期的「BitoDebt」。

這導致了資金運用的效益過低,與其放在這裡有一期、卻又沒下一期,不如直接參考其它交易所的理財商品,將收益最大化。

啟富投顧

  • 認購期間:6/11 截止、6/15 啟動
  • 年化收益:10%(13 週)
  • 認購額度:3,000 USDT
  • 手續費用:無
  • 認購連結:https://chiefinance.com/ 

啟富是由有美國 P2P 借貸金融及 DApp 產品經驗的團隊,所打造的加密貨幣資產平台,創辦人之一為前 COBINHOOD 商務開發經理孫斌盛(Benson)。

從 2020 第一季開始即固定推出多檔年化利率保證 12% 的 USDT 借貸方案,計息週期 6 個月。目前最新方案為年化利率 10% ,計息週期 3 個月。

還有更多的競爭者

以上是鏈新聞整理的「固定收益」產品,實際上台灣交易所也有其它浮動利率的產品,像是 Max 與智能交易平台合作的 Max x bincentive 投資策略。Max 只是中介平台,用戶資金主要是由 bincentive 來操刀,聲稱回報率在 5 – 20% 之間,但也可能虧損達到 20% 並終止交易。

數位資產管理平台 Steaker 是由秘銀(Mithril)產品開發副總 Wilson Huang 推出,包括活定存、浮動利率以及高利率方案,據稱其浮動利率方案為:「運用 Steaker Robo-Advisor 自動操作多種穩定幣放貸 、造市套利等低風險的套利策略,預估年化報酬率為 1~17%。」

而派網(Pionex)推出的派幣寶自去年底運行至今,提供 10% 以上的 BTC 幣本位年化收益。根據派網官網的資訊,派幣寶的收益就是以用戶的資產去各大交易所進行「高頻套利」而來,因此若其中的「第三方交易所」跑路、倒閉,派網也表明不承擔任何責任。

加密貨幣投資的高收益通常也伴隨著高風險,追求高報酬並沒有對錯,假設將一筆無關緊要的資產,投入利率波動較高的產品,這也是可行的操作。但如一昧追求高報酬,對風險忍受度卻極低,那麼從「固定收益」的產品入手,或許是一個好選擇。不過,這並不代表這些產品沒有風險,無論是市場因素、營運者操守或是監管介入,都有可能帶來危機。

【本文僅作比較分析,不代表鏈新聞投資建議,請謹慎評估風險】

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